Le mie esperienze Trading Commodity future e opzioni sullo zucchero

Il commercio di zucchero è romantico! Ecco alcuni suggerimenti preziosi tratti da esperienze di trading reale.

Lo zucchero è un grande mercato per gli operatori che iniziano il commercio delle materie prime. Contratti futures zucchero richiedono un piccolo margine e raramente fanno mosse estreme. Attualmente, un margine conto di 1200 dollari controllerà circa $ 13.000 vale la pena di zucchero. (£ 112.000 a 12 cents per libbra) Una mossa un centesimo in zucchero equivale a 1.120 dollari.

Brasile è ora energia indipendente dal suo uso di etanolo in forma di alcool. L'etanolo è derivato dallo zucchero. Questo ha portato un grande aumento del numero di speculatori e hedgers commerciali che operano in futures e opzioni zucchero. La volatilità e la liquidità generata è un sottoprodotto positivo.

Mestieri di zucchero per solo tre ore al giorno, dalle 09:00-12:00. Che grande vita di essere un commerciante di zucchero esperto! Si tratta di una settimana di lavoro di quindici ore.

Zucchero ha fatto diverse mosse estreme negli ultimi 35 anni. L'ultimo grande passo a 18 centesimi al chilo era l'anno scorso. Nel zucchero primi anni 1980 ha colpito 44 centesimi al chilo. Nel zucchero primi anni del 1970 ha colpito 66 centesimi!

D'altra parte, lo zucchero, una volta ottenuto a partire da 2,5 centesimi al chilo. L'intero contratto di £ 112.000 valeva solo 2800 dollari! Si potrebbe avere preso in consegna e immagazzinato per un paio di anni, e lo ha venduto per 15 centesimi al chilo o $ 16.800. (O semplicemente tenuti a rotazione i contratti a termine con consegna non) Questo non è un cattivo profitto se credi di zucchero non sarebbe stato libero. Moltiplicare questo volte dieci contratti e siete alla ricerca di più di 160 mila dollari su un investimento di $ 30.000. Vi è certamente opportunità se si è disposti ad assumere il rischio.

Durante mercati normali o tranquille, opzioni su futures zucchero sono di solito a buon mercato e si può comprare un sacco di tempo. Le strategie sono abbondanti per gli spread, straddle, e strangola. Lo zucchero fa un sacco di modelli a lungo termine e formazioni. Analisi Wave e swing trading funziona bene per lo zucchero quando è trend.

Alcuni commercianti cercano la possibilità di contratti "piramide", quando lo zucchero è attiva. Questa è una tecnica rischiosa utilizzata quando il mercato è in una tendenza estesa. Un trader cerca di continuare ad aggiungere posizioni a termine utilizzando i profitti precedenti. Non bisogna mai dimenticare questa è una spada a doppio taglio. Se si aggiunge a posizioni, assicurarsi di regolare fermate catastrofiche in modo che le perdite non sono fuori controllo se il mercato inverte. Se il mercato si ferma fuori e si muove in direzione opposta, non abbiate paura di tornare in se il trend è ancora intatto. Tendenze zucchero possono durare molto più a lungo poi più aspettare.

Guardate per uscire posizioni dopo grandi si muove durante l'apertura di mattina o in prossimità della chiusura. Futures zucchero tendono a invertire dopo molto grandi si muove per gapping aperto il giorno seguente. Cercate di non tenere grandi profitti nel pensiero fine settimana Lunedi mattina avrà un grande seguire attraverso. Si consiglia di alleggerire il Venerdì destra prima della chiusura.

Se vi sentite nervosi trattenendo grandi profitti, il mio miglior consiglio e regola empirica è quello di mantenere la metà della vostra posizione e vendere la metà. In questo modo si può mai essere più di un mezzo sbagliato, e la metà di destra. Questa è una forma di "scaling out", che è una tecnica dei miei preferiti. Inoltre, dopo una mossa climatica i prezzi delle opzioni sono di solito molto gonfiati. I premi di opzione possono effettivamente diminuiscono su un'apertura piatta Lunedi perché la reazione di panico precedente non era giustificata.

Stagioni Hurricane sono un momento in cui il mercato dello zucchero ottiene un sacco di attenzione. C'è sempre la possibilità che il raccolto in alcune delle zone di produzione di zucchero potrebbe ottenere spazzato via e danneggiato oltre il recupero. Questo potrebbe accadere, ma è raro. Molti commercianti acquistano opzioni per coprire questo periodo vulnerabile di tempo, cercando di trarre profitto. Anche se nel lungo periodo, la tempistica più precisa è necessario per coprire le spese premio dell'opzione.

Una grande strategia per lo zucchero è l'acquisto di una chiamata e la vendita di un'altra chiamata a un prezzo più elevato per coprire una parte delle spese di premio. (Spread) Inoltre, è possibile acquistare un contratto future e comprare una put a buon mercato come protezione. E, infine, vendere opzioni in un trading range dopo una grande mossa. Questa è una strategia usata per catturare i premi gonfiati per erosione redditizio.

Zucchero ha a lungo termine "kick-in-the-pants" cicli che producono movimenti di massa ogni undici anni circa. Tenete d'occhio per il prossimo.

Ecco come cerco opportunità nei mercati dello zucchero: Per prima cosa generare una previsione timeline che mostra un forte movimento verso l'alto o verso il basso in zuccheri. La timeline si basa su cicli di tempo e di altri modelli preprogrammati. Ho quindi determinare se la mossa dovrebbe essere mosso, trend, e per quanto tempo. Questo ci aiuta a concentrarci su possibili future direzionali / posizioni in opzioni o opzioni di scrittura in una gamma, o anche opzioni con la tendenza a scrivere.

Avanti Io uso il software automatizzato opzione per cercare il meglio di 1600 strategie basate sul movimento atteso mercato. Io paragono queste possibilità di combinazioni di opzioni contro future alle opzioni combinazioni. Ad un certo punto mi troverò un compromesso tra rischio, profitto e la semplicità in uno o due strategie. Col senno di poi c'è sempre una strategia migliore che abbiamo potuto utilizzare. Tenere questo è mente quando restringendo le scelte. Al termine, vogliamo avere uno o due potenziali operazioni con cui lavorare. Chiamiamo i pochi selezionati, "alta probabilità, a basso rischio mestieri."

Ricordate vi è di più per la pianificazione di un commercio che appena venuta su con una previsione. Il mercato può muoversi come previsto ma possiamo ancora perdere scegliendo veicoli commerciali sbagliate. Scegli i veicoli giusti e le strategie che ci permetteranno di stare sul mercato senza paura eccessiva, ma ancora portando rischio calcolato.

Abbiamo bisogno di prendere il rischio calcolato o il mercato non ci pagheremo per i nostri servizi. Inoltre, il veicolo deve muoversi quanto basta per realizzare un profitto senza lasciare che la spesa di protezione ci divori. Protezione eccessiva (prevenzione del rischio) può venire in forma di premi su opzioni, troppo vicino-in di stop loss orders - e esagerati, le strategie di diffusione complesse. Abbinamento una previsione di una strategia è un'abilità importante per avere successo nel commercio di materie prime.

Buon Trading!

C'è un rischio sostanziale di trading futures e opzioni perdita e potrebbe non essere adatto a tutti i tipi di investitori. Solo capitale di rischio dovrebbe essere usato.